رخصة إدارة صندوق VCFM في سنغافورة：الاختيار الأفضل لمديري الصناديق الصغيرة

رخصة إدارة صندوق VCFM في سنغافورة：الأموال المطبقة、الناس والالتزامات المستمرة

شركة سنغافورة لإدارة صناديق رأس المال الاستثماري (VCFM) هو مسار متخصص لإدارة الصناديق بموجب ترخيص خدمات سوق رأس المال (CMS).，ينطبق فقط على المديرين الذين تفي جميع أموالهم بمتطلبات صناديق رأس المال الاستثماري MAS。ما إذا كان ذلك قابلاً للتطبيق يجب أن يحدده المستثمر、مدة الصندوق、الخلاص、الحكم على أنواع الأصول ونسب الاستثمار，لا يمكن وصف VCFM بأنها نقطة الدخول الافتراضية لجميع مديري الصناديق الصغيرة أو المكاتب العائلية。

ما هو ترخيص VCFM؟

لا تزال VCFM بحاجة إلى الحصول على ترخيص CMS لإدارة الصناديق。يعفي نظامها بعض الشروط المالية والتشغيلية لإدارة الصندوق العام，ومع ذلك، لا يتم استثناء الأشخاص المناسبين والمناسبين、مكافحة غسل الأموال وتمويل الإرهاب、تضارب المصالح、الاستعانة بمصادر خارجية、الموظفين、الالتزامات المستمرة مثل الإبلاغ عن سوء السلوك والإيداعات الدورية；إنه ليس إعفاءً أو تسجيلاً غير مرخص فقط。

ما الفرق بين مسارات VCFM ومسارات LFMC العامة؟

لدى VCFM نطاق تطبيق ضيق，ويتم إعفاؤهم من بعض الشروط والأحكام العامة；وينبغي أيضًا مقارنة استراتيجيات الصندوق قبل التقديم、المستثمرون والالتزامات المستمرة：

• القواعد المالية الخاصة：تُعفى VCFMs من بعض متطلبات رأس المال الأساسي وتمويل المخاطر المطبقة على شركات FMC العامة，ومع ذلك، لا يزال يتعين عليك إثبات أن لديك الموارد المالية اللازمة للحفاظ على عملك.，والوفاء بالتزامات نظام إدارة المحتوى الأخرى المعمول بها。
• وقت المراجعة：تتوقع MAS أن يستغرق ما يصل إلى 6 أشهر لإكمال مراجعة طلبات FMC التي تحتوي على معلومات كاملة وتفي بمعايير القبول.；معقد、قد تستغرق الطلبات التي تحتوي على معلومات غير كاملة أو تغييرات مهمة وقتًا أطول，لا تضمن VCFM الحصول على موافقة أسرع。
• يمكن التحقق من حالة الترخيص：بعد حصول المؤسسة على الترخيص، سيتم إدراجه في دليل المؤسسات المالية MAS.，ومع ذلك، فإن الحصول على ترخيص لا يشكل التزامًا على MAS تجاه الصندوق.、المصادقة على أداء المدير أو مصداقيته，سيستمر المستثمرون والبنوك في إجراء العناية الواجبة المستقلة。

متطلبات الامتثال الأساسية：خلاصة القول التي لا يمكن تجاهلها

على الرغم من أن VCFM هو ترخيص "مبسط".，ولكن كشركة إدارة الأصول المهنية，ويظل الامتثال أساسيا。عند التعامل مع مثل هذه الحالات، اكتشف فريق هونغ كونغ هويتونغ ذلك，يهتم المنظمون بشكل خاص بالنقاط التالية:：

1. مؤهلات وخلفية الموظفين الرئيسيين

يجب أن يكون لدى VCFM رئيس تنفيذي يشارك بدوام كامل في العمليات اليومية ويقيم في سنغافورة；مديرين على الأقل，يشارك واحد على الأقل من المديرين التنفيذيين في العمل بدوام كامل ومقره في سنغافورة；واثنين على الأقل من المهنيين والممثلين المتفرغين المقيمين في سنغافورة。ستقوم MAS أيضًا بتقييم الخبرة ذات الصلة ومدى ملاءمة المرشحين بناءً على استراتيجيات الصندوق ومسؤولياته.。

2. إجراءات KYC الصارمة ومكافحة غسيل الأموال (AML).

يجب إنشاء VCFM مع المستثمرين、تمويل、مكافحة غسل الأموال وتمويل الإرهاب بما يتناسب مع الأصول والمخاطر الجغرافية、العقوبات、تضارب المصالح、الاستعانة بمصادر خارجية、الإبلاغ عن سوء السلوك وترتيبات التسجيل التنظيمية，والحفاظ على أدلة التنفيذ الفعلي。

كيفية بناء بنية الامتثال الخاصة بك؟

يجب أن يكون مقدم الطلب شركة سنغافورة مع مخصص、تأمين المكتب المادي。يمكن أن تعتمد شركات نقل الأموال على المستثمرين、يتم تحديد احتياجات الأصول والضرائب بشكل منفصل；الناقل البحري、الحسابات المصرفية أو الترتيبات الضريبية ليست متطلبات أساسية موحدة لـ VCFM，ولن تتم الموافقة عليه تلقائيًا بناءً على الحصول على ترخيص.。

هونج كونج هويتونجكمزود خدمة الامتثال المهنية，مع خبرة عملية في هونغ كونغ وحول العالم，قادر على تزويد العملاء بحلول متكاملة للتطبيقات ودعم الامتثال：

• تقييم ما قبل التطبيق：حسب شروط الصندوق、مستثمر、الموظفين、فجوة تحديد الالتزامات المكتبية والمستمرة；يتم اتخاذ القرار النهائي للقبول والترخيص من قبل MAS。
• دعم وثيقة الامتثال：المساعدة في إعداد وثائق السياسة والرقابة بناءً على العمليات التجارية الفعلية，ومراجعتها من قبل إدارة مقدم الطلب、الموافقة والمسؤولية عن التنفيذ。
• تقييم الهندسة المعمارية：بالصندوق、مسؤول、مستثمر、ناقلات مقارنة حقيقة الأصول والضرائب，ولا تفترض أن الهيكل الخارجي هو الحل الأمثل الموحد。

ختاماً：الامتثال أولا，تخطيط قوي

في البيئة التنظيمية العالمية الحالية，ما إذا كنت تتقدم بطلب للحصول على VCFM في سنغافورة，أو تسعى للحصول على رخصة إدارة الأصول في هونغ كونغ؟，الامتثال لم يعد "اختياريا"，إنها "شريان الحياة" لتطوير الأعمال。يريد مديرو الصناديق الصغيرة أن يبرزوا في سوق تنافسية，ويجب اعتبار الامتثال جزءًا من الكفاءات الأساسية。

يمكن أن تساعد شركة Hong Kong Huitong في تحديد متطلبات الإفصاح الخاصة بأعمال إدارة الأموال في سنغافورة على النحو المتفق عليه كتابيًا.、قائمة البيانات وعقد المشروع，تنظيم العناصر ليتم تأكيدها。قانون、ضريبة、يتم إصدار آراء التدقيق أو الضمان من قبل متخصصين ذوي مؤهلات مؤكدة بشكل منفصل，وتتخذ السلطة المختصة والبنك بشكل مستقل نتائج المراجعة。

رسوم طلب VCFM والرسوم السنوية للشركة

تم تحديد إرشادات رسوم CMS الحالية لـ MAS，تبلغ رسوم طلب ترخيص CMS الجديد 1000 دولار سنغافوري وهي غير قابلة للاسترداد；الرسوم السنوية الثابتة للشركة لأنشطة إدارة الأموال هي 4000 دولار سنغافوري。الممثلين、يجب التحقق بشكل منفصل من الأنشطة والرسوم المنظمة الأخرى في وقت التقديم وفقًا لإرشادات الرسوم الحالية。

التعليمات (التعليمات)

س: ما هي الأموال التي يمكن إدارتها بترخيص VCFM؟
أ: ولا يجوز أن يتجاوز المبلغ المستخدم من قبل كل صندوق للاستثمارات غير المؤهلة 20% من رأس ماله الملتزم به بعد خصم الرسوم على مستوى الصندوق.；ويجب استثمار الباقي في المنتجات المؤهلة الصادرة مباشرة عن الشركات غير المدرجة والتي تم تأسيسها لمدة لا تزيد عن 10 سنوات.。ولا يبقى الصندوق مفتوحا للاكتتاب，ولا يجوز استردادها وفقًا لتقدير المستثمر，وفقط لفئات المستثمرين المعتمدين。يجب تقييم LFMC أو مسارات الترخيص الأخرى عندما تكون خارج النطاق。

س: كم من الوقت يستغرق التقدم بطلب للحصول على VCFM؟
أ: تتوقع MAS أن تستغرق ما يصل إلى 6 أشهر لمراجعة طلبات FMC التي تحتوي على معلومات كاملة وتفي بمعايير القبول.；قد تستغرق الحالات وقتًا أطول。بعد اجتياز المراجعة，عادةً ما يكون لدى المتقدمين ما يصل إلى 6 أشهر لاستكمال شروط الموافقة المبدئية，قد تقوم MAS بالتمديد لمدة 3 أشهر حسب تقديرها إذا كانت هناك أسباب وجيهة。

---

نقاط التطبيق والامتثال：رخصة إدارة صندوق VCFM في سنغافورة

يشمل ترخيص إدارة صندوق VCFM في سنغافورة أيضًا شركات النقل、مسؤول、جمع الأموال ومواقع الأصول。إن هيكل الشركة أو الشراكة للصندوق لا يعادل ترخيص الإدارة；يسجل、مراجعة、تقييم、استضافة、ويجب أيضًا تنفيذ مراقبة النقد والإفصاح عن المستثمرين بشكل منفصل。

الأشياء التي يجب إعدادها ومواصلة التحقق منها

• يعد VCFM مناسبًا لنماذج إدارة صناديق رأس المال الاستثماري المحددة；إذا كانت استراتيجية الاستثمار、نوع المستثمر أو الأصل خارج النطاق，وينبغي إعادة تقييم فئات تراخيص خدمات أسواق رأس المال الأخرى ومتطلبات إدارة الصندوق الكاملة。
• الناقل الصندوق、الشريك العام/المدير、مدير الاستثمار、المسؤول、الضمان / الحضانة、يتم وضع مسؤوليات مراجع الحسابات والبنك في مصفوفة المسؤولية。
• كائنات التوظيف、الحد الأدنى للاشتراك、استراتيجية الاستثمار、تحدد ترتيبات السيولة والاسترداد فئة الصندوق；لا يمكن للمركبات ذات الأسماء المتشابهة تبادل الشروط التنظيمية。
• إعداد التقييم、تضارب المصالح、تخصيص المعاملات、مراقبة النقدية、التحقق من الأصول、الكشف عن الرسوم、مكافحة غسيل الأموال、سياسة البيانات والأمن السيبراني واستمرارية الأعمال。
• وينبغي حساب التكاليف السنوية بالتزامن مع التسجيل/الترخيص、مكتب مسجل、المدير أو الطبيب العام、مسؤول、مراجعة、إدارة、قانون、الإيداعات المصرفية والتنظيمية。

التكاليف المعنية、عاصمة、الحد الزمني、عندما مؤهلات الموظفين أو نطاق الأعمال التجارية عبر الحدود，ويرجى الرجوع إلى التشريعات التي نشرتها السلطة المختصة وقت تقديمها、النماذج والمبادئ التوجيهية تخضع ل。

مراجع：لكن：إرشادات ترخيص وتشغيل شركة إدارة الصناديق (الإنجليزية)、لكن：الأسئلة الشائعة حول ترخيص شركة إدارة الصناديق (الإنجليزية)、لكن：تطبيق نظام إدارة المحتوى、إشعار الممثل وإرشادات الرسوم (الإنجليزية)、دليل MAS للمؤسسات المالية (إنجليزي)。

يتعلم أكثر：رخصة إدارة صندوق VCFM في سنغافورة、ترخيص CMS في سنغافورة、جزر فيرجن البريطانية vs كايمان：دليل اختيار الهيكل لتأسيس صناديق الأسهم الخاصة。