1. Умови правового доступу та суть діяльності платіжної ліцензії MAS
Структура управління та локалізація вищих керівників
Принаймні один виконавчий директор ради директорівСінгапурГромадяни/ПР，Або будьте власником EP з додатковим громадянином/PR директором。Увесь основний персонал повинен пройти перевірку на придатність，І мати досвід роботи в платіжній або фінансовій сфері。
Постійне офісне приміщення та відповідність
Для ведення юридичних бухгалтерських книг необхідно створити закрите приватне постійне місце діяльності。Обов’язкове чергування спеціального спеціаліста (мінімум 10 днів на місяць/8 годин на день)。Крім того, необхідно створити відділ комплаєнс，ДПТ бізнесДоручення місцевого спеціаліста з відповідності на повний робочий день。
Основний капітал і операційні буферні фонди
SPI основний капітал 10 10 000 сінгапурських доларів，Основний капітал MPI 25 10 000 сінгапурських доларів。На додаток до виконання законного мінімуму，Кандидати повинні продемонструвати, що вони здатні охопити майбутнє бізнесу 6 до 12 Буферний пул юридичного капіталу для щомісячних оціночних операційних витрат。
Гарантія ізоляції коштів клієнтів (Охорона)
постачанняЕмісія електронної валюти、придбання абогрошовий переказзакладів МПІ，Кошти клієнта мають бути внесені на повністю ліцензований довірчий рахунок банку в Сінгапурі або отриманібанківська гарантія，Реалізується на фізичному та юридичному рівнях 100% Ізоляція фонду。
2. 2024-2025 Закон про платежі Сінгапуру (PSA) Основні версії та оновлення
- 2024Діє в серпні
Обов'язкова видача "Юридичного висновку" та зовнішній незалежний аудит：Усі нові додатки та нові зміни послуги ЦСТ，Обов'язкове подання має PSA Юридичні висновки досвідчених юридичних фірм。Підприємство DPT також має найняти незалежного аудитора ПВК/ФТ ізахист прав споживачівОформити спеціальний звіт про оцінку (перед поданням) 3 видається протягом місяців)。
- огляд механізму підвіски
Представляємо механізм призупинення перегляду Case-on-Hold：Якщо протягом періоду перевірки відбувається значна реструктуризація、Суттєві зміни в керівниках або відхилення в бізнес-моделях，MAS залишає за собою право відхиляти заявки до 6 місяців (не підлягає продовженню)，Якщо питання не буде вирішено протягом встановленого терміну, буде відхилено відповідно до закону.。
- 2024-2025рік
Оновлення для захисту від шахрайства та активів：Примусовий вхід на новий пристрій для MPI 12 Годинний період охолодження та лінія захисту «заморожування в один клік».。Активи клієнта DPT згідно з законодавством мають бути перераховані на довірчий окремий рахунок протягом наступного робочого дня.。
3. Обов’язковий файл подання заявки та елементи перевірки по суті
Обов'язковий юридичний висновок，Деталізуйте бізнес-модель、Аналіз юрисдикції та застосовність положень про звільнення)。
бізнес план，Охоплені юрисдикції、цільових клієнтів、план виконання、12 Місячна модель фінансового руху готівки та діаграма руху коштів。
Посібник із політики та операційних процедур щодо протидії відмиванню коштів та фінансуванню тероризму (ПВК/ФТ), підготовлений відповідно до Повідомлення MAS PSN01/PSN02。
Звіт про незалежну оцінку зовнішнього аудитора (Independent Assessment Report，Обов’язковий лише для криптовалютних компаній DPT)。
Структура управління технологічними ризиками (TRM) і звіт про онлайн-тестування проникнення в систему (Penetration Testing), перевірений незалежною третьою стороною。
4. Юридична агенція Гонконгу Huitong：Наскрізний процес подачі заявки на ліцензію
Етап перший：Структурна оцінка та створення підприємства (3-5тиждень)
Визначте шлях оголошення SPI або MPI。Створіть юридичну особу, зареєстровану в Сінгапурі，Місцевий виконавчий директор з відповідності вимогам (SC/PR/EP)，Впровадити закритий постійний фізичний офіс та перевірку капіталу。
Етап 2：Підготовка матеріалів справи та незалежний аудит (6-8тиждень)
Написання посібника з ПВК/ФТ、бізнес план，Координувати випуск «Юридичних висновків»。Суб’єкти, задіяні в бізнесі DPT, одночасно проходять зовнішні незалежні аудити та тестування на проникнення системи TRM。
Етап третій：Онлайн-подання та перевірка співбесіди MAS (6-12місяців)
Офіційно подано через систему еЛіцензування。Відповісти на запит інформації (RFI), виданий MAS。Офіцери основного керівництва та комплаєнсу проходять незалежні опитування MAS (зовнішнім консультантам законодавчо заборонено супроводжувати їх або відповідати від їхнього імені)。
Етап четвертий：Принципове погодження та внесення застави (2-4тиждень)
Надано принципове схвалення (IPA)。Установи MPI зобов’язані сплачувати MAS 10 Або 20 Страховий депозит 10 000 SGD，Після впровадження механізму відокремлення довірчих рахунків у місцевому банку，Офіційно видана ліцензія。
5. Вимоги SPI/MPI щодо доступу до капіталу та встановлені стандарти комісії
| Категорії фондів і зборів | Аналіз законодавчо встановлених нормативів і квот |
|---|---|
| Базовий капітал і операційні буфери | SPI найнижчий 10 10 000 сінгапурських доларів；MPI найнижчий 25 10 000 сінгапурських доларів。Повинні бути додаткові запаси, щоб покрити майбутнє 6 до 12 Операційний буфер для місячних прогнозованих витрат。 |
| Законний депозит (Тільки MPI) | Середній місячний обсяг транзакцій одного бізнесу ≤ 6 мільйонів сінгапурських доларів 10 10 000 сінгапурських доларів；Інші обставини/переплата 20 10 000 сінгапурських доларів(Подати MAS готівкою або банківською гарантією)。 |
| Плата за разову заявку (Немає повернення) | SPI：1,000 Нова валюта/бізнес；MPI：1,500 Нова валюта/бізнес(Бізнес обміну валют 500 нова валюта，Оформлення рахунку безкоштовне)。 |
| Законодавча річна плата за ліцензію | SPI прибл. 5,000 Нові монети/предмет；MPI прибл. 10,000 Нові монети/предмет(Якщо схвалено в середині року, плата за перший рік буде розрахована пропорційно дням, що залишилися)。 |
6. Абсолютна червона лінія, яка ініціює призупинення перевірки та відхилення
Шаблон заяви про відповідність： Надішліть структуру ПВК/ФТ або TRM, використовуючи галузевий шаблон，Нездатність справді відобразити власний потік капіталу заявника та логіку інтеграції сторонніх технологій，Безпосередньо ініціювати зняття。
Незалежні інтерв'ю з керівниками вищої ланки не відповідали стандартам： MAS суворо забороняє стороннім агентам брати участь в адміністративних співбесідах。Якщо основному керівництву бракує суттєвого контролю над бізнес-моделлю та зобов’язаннями щодо відповідності，Продемонстрована залежність від зовнішніх консультантів，призведе до несхвалення。
Різкі зміни в структурі протягом періоду огляду： Передача основного капіталу відбувається під час циклу затвердження、Зміни в управлінні або фундаментальні відхилення від бізнес-моделі，тригер 6 Механізм Case-on-Hold, який не можна продовжити на кілька місяців і не можна виправити протягом певного часу。
7. Передовий край галузі：Випадки відповідності ліцензій MPI та DPT
Китайська транскордонна платіжна платформа XTransfer отримала схвалення MPI
2025 рік 1 місяць，B2B з китайським фоном Транскордонний платіжПлатформа XTransfer отримує ліцензію MPI відповідно до закону。Схвалено для видачі рахунку、Внутрішні транскордонні грошові перекази та випуск електронної валюти，Створіть відповідну базову мережу для регіонального торговельного врегулювання Китаю та АСЕАН。
Circle і Ripple встановлюють регульований статус
Коло (USDC) На відміну від Ripple 2023 Новорічна ніч 2024 Отримано юридичні ліцензії на діяльність MPI та DPT протягом року。Він знаходиться під суворою системою аудиту MAS，Надання послуг з обігу стейблкойнів та транскордонних розрахунків за криптоактиви інституційним клієнтам відповідно до закону。
8. Практичні юридичні запитання та відповіді (FAQ)：Аналіз правових умов і основних проблемних моментів
Залежить від розрахунку розміру транзакції。Середньомісячні операції одного підприємства < 300 10 000 сінгапурських доларів，або сукупність кількох < 600 10 000 сингапурських доларів застосовуються до SPI。Оцінка перевищує ліміт або пов’язана з високоризикованим бізнесом із цифровими платіжними маркерами (DPT).，Необхідно подати заявку безпосередньо на необмежений MPI。
За винятком SPI 10 Wan або MPI 25 Крім основного капіталу 10 тис，Має бути достатньо, щоб покрити майбутнє 6 до 12 Операційний буфер для місячних прогнозованих операційних витрат。Додатково необхідно підготувати MPI 10 Або 20 мільйон гарантійного депозиту。
Категорично заборонено законом。Має створити закрите незалежне постійне фізичне місце розташування бізнесу в Сінгапурі。А фахівець повинен бути закріплений для чергування на місці офісу повний робочий день (не менше 10 днів на місяць/8 годин на день)。
Законодавчі вимоги: один із виконавчих директорів має бути громадянином Сінгапуру；Або будьте власником ліцензії EP з додатковим невиконавчим громадянином/директором зі зв’язків з громадськістю。Весь персонал повинен пройти перевірку придатності та належності。
Обов'язкові вимоги。2024У серпні уточнено нові правила，Усі нові програми SPI/MPI та нові служби DPT，Необхідно надати юридичний висновок щодо бізнес-моделі та оцінки юрисдикції, наданий юридичною фірмою з досвідом PSA。
Поріг надзвичайно високий。Доручити місцевого внутрішнього спеціаліста з відповідності на повний робочий день，і перед подачею заяви 3 Незалежний зовнішній аудитор протягом трьох місяців має надати звіт про незалежну оцінку ПВК/ФТ та системи захисту прав споживачів.。
відповідно до правових норм，Регулярний цикл затвердження SPI/MPI 6 до 9 місяців。Залучення складних бізнесів, таких як криптоактиви DPT，Тому що це включає тестування на проникнення та зовнішній аудит，Зазвичай займає до 12 місяців。
Запустити адміністративну червону лінію。MAS має повноваження активувати механізм «Case-on-Hold», щоб призупинити розгляд до 6 місяців。подобається 6 Нездатність вирішити решту проблем з відповідністю протягом місяців，Заява буде відхилена відповідно до законодавства。
Категорично заборонено。Установи MPI повинні виконувати зобов'язання щодо збереження (охорони) фондів，Зберігайте кошти клієнтів на довірчому рахунку, відкритому повністю ліцензованим банком у Сінгапурі，Усвідомлення фізики та права 100% ізоляція。
Установлені законом щорічні внески повинні бути сплачені вчасно та в повному обсязі，Регулярно надсилайте ділові звіти。Водночас його необхідно дотримуватися 37 Стаття 1 передбачає, що зовнішній аудитор повинен бути найнятий за власний рахунок для подання Форми щороку. 4 Аудиторські звіти та перевірки безпеки мережі。
Форму необхідно надіслати за розумний час 2 Запит на зміну оновлено до MPI。До затвердження та видачі，Компанії мають юридичні зобов’язання щодо контролю ризиків і обмежувальних заходів，Переконайтеся, що фактичний обсяг торгівлі ніколи не перетинає червону лінію SPI。
Основний момент уникнення пастки полягає в：Не застосовуйте загальні шаблони AML；Керівники повинні добре розуміти бізнес-логіку та проходити адміністративне розслідування MAS без стороннього консультанта；Переконайтеся, що джерело перевірки капіталу та резервних фондів є законним і таким, що його можна відстежити。
