1. Юридичні та комерційні переваги створення фонду прямих інвестицій на Каймані
Податкові пільги та відсутність валютного контролю
КайманВпровадити політику нульового оподаткування，Не особисте、компанія абодовіраподаток на прибуток。Прибуток взаємного фонду не оподатковується。Кошти можна вільно переказувати，Не потрібно турбуватися про валютні обмеження，Ідеально підтримує глобальний розподіл активів。
Гарантуємо високий рівень конфіденційності
Реєстр акціонерів, які засновують компанію на Каймані、Список директорів закритий。Суворо захищено "Законом про збереження конфіденційних відносин"，Головний відповідальний не буде розголошений、Інформація про учасника та бенефіціара。
Дружня політика та високе визнання
Кайман не встановлює жорстких обмежень на стратегії фондів, такі як кредитне плече або захист капіталу та інтересів.。Більше половини світуфонди прямих інвестиційЗареєструватися на Каймані。Серед компаній, зареєстрованих на Nasdaq і Гонконгській фондовій біржі，Кайманові предмети займають абсолютно домінуючу частку。
Швидкий час налаштування
Коли менеджер отримує квоту перед IPO，Часу дуже мало。на Кайманінормативне середовищеВниз，Поки інформація KYC для директорів і акціонерів доступна，Швидко заснуйте компанію фонду，Ніколи не відкладайте доставку коштів。
2. Кайманські офшорні фонди 5 Великі варіанти статутної організаційної структури
товариство з обмеженою відповідальністю (ELP)
Азіатський прямий капітал(PE)Найбільш часто використовувані інструменти із закритими фондами。генеральний партнер(GP)нести необмежену відповідальність，обмежений партнер(LP)Обмежена відповідальність。LP як пасивінвесторЗахищені положеннями про «безпечну гавань».。
Ізолюйте портфельні компанії (SPC)
Можна створити кілька незалежних інвестиційних портфелів(СП)。Повне законодавче відокремлення активів і зобов’язань кожного SP，Однак SPC не відокремлюється від особистості кожного SP.。Підходить для мультистратегічних операцій з активами，Надзвичайно економічно ефективний。
звільнена компанія (ЕК)
Найпоширеніша форма організації фонду，Інвестори відповідають лише за суму капіталу, яку вони підписали。Ідеальний засіб для відкритих фондів (наприклад, хедж-фондів) із ліквідними інвестиційними стратегіями。
товариство з обмеженою відповідальністю (ТОВ) & пайовий трест (UT)
ТОВ поєднує в собі ознаки звільненої корпорації та товариства з обмеженою відповідальністю，Застосовується до структурованих інвестиційних фондів；пайовий трест(UT) Інвестори ділять дохід, тримаючи трастові паї，Керується принципами англійського трастового права。
3. Умови реєстрації фонду Cayman та основні вимоги до учасників
1. Поріг зареєстрованого капіталу：Статутний статутний капітал звільненої компанії (EC) зазвичай становить 1 мільйон доларів США або менше，Фактична оплата не потрібна。Це надає структурі фонду велику гнучкість капіталу。
2. Статутні вимоги до акціонерів і директорів：Принаймні потрібно 1 акціонери та 1 Директор (може бути фізичною або юридичною особою)，Без національності обмежень)。Якщо використовується архітектура ELP，Принаймні один генеральний партнер повинен мати юридичну присутність на Кайманових островах。
3. Зареєстрований агент і довідка про звільнення від сплати податків：Потрібно вказати зареєстрованого агента та адресу зареєстрованого офісу Cayman。Якщо вам потрібно подати заявку на 20 Свідоцтво про звільнення за рік，Потрібні додаткові офіційні збори。
4. основні операційні ролі (IM & FA)：Фонд повинен призначити інвестиційного менеджера (І.М，Зазвичай має ліцензію Гонконгу № 9 або ліцензію на управління активами Кайманових островів), відповідальну за інвестиційну стратегію；А адміністративний менеджер (FA) відповідає за підписку та викуп、Розрахунок звітів щодо KYC/AML для інвестора та власного капіталу。
4. Юридичний [процес] і графік створення Кайманового фонду (Загальний час займає 6-8 тижнів)
Етап перший：Створення компанії BVI (приблизно 2-3 тиждень)
Відповідно до архітектурних вимог，Створіть принаймні дві компанії на Британських Віргінських островах (наприклад, використовуйте як GP або холдинговий шар)。Плата покрита：Плата за реєстрацію компанії、Плата за зареєстрованого агента та офісну адресу、і щорічні державні збори (застосовуються до акціонерного капіталу 50,000 доларів США або менше)。
Етап 2：Створення фонду Cayman (приблизно 3-4 тиждень)
Створення компанії, звільненої від оподаткування Cayman, або ELP，і зареєструвати фонд Каймана。На цьому етапі подайте заявку на отримання свідоцтва про звільнення від органів влади。Включає комісію за реєстрацію компанії (статутний капітал 100 мільйон доларів США або менше) та комісії за створення фонду。
Етап третій：Створення компанії в Гонконзі та відкриття банківського рахунку (приблизно 2-3 тиждень)
Зареєструйте гонконгську компанію，Виступає в якості організації з управління фондами або інвестиційної консультації，Полегшує рух коштів і щоденне управління。Відкрити грошові та інвестиційні рахунки，Потім інвестори можуть внести кошти на готівковий рахунок。
Етап четвертий：Перевірка відповідності та запуск в експлуатацію
Повна перевірка протидії відмиванню грошей (KYC)，Керуючий фондом видає інструкції, що дозволяють керуючому фондом переказувати капітал на інвестиційний рахунок。Потім увійшло в управління довгостроковим фондом、Бухгалтерський облік、Розрахунок власного капіталу та етап щорічного аудиту。
5. Валютне управління Каймана (CIMA) Червоні лінії аудиторської звітності та відповідності
Вимоги до доброї репутації (Хороша репутація)：Регульовані фонди Кайманових островів повинні сплачувати всі необхідні збори，Подайте перевірену фінансову звітність та ЗПД (Річний прибуток фонду) лист，і переконайтеся, що немає невирішених нормативних запитів щодо CIMA。
Перший та останній періоди аудиту подовжено：Перший період аудиту зазвичай триває з дати реєстрації до кінця першого фінансового року，CIMA може розширити це за межі реєстрації 18 місяців。Якщо фонд скасовано，Ви також можете подати заявку на перенесення періоду, що залишився (студійний період) Продовжено після закінчення попереднього фінансового року 18 місяців。
Заява про продовження строку надання аудиторського звіту：Фонд має бути після закінчення фінансового року 6 Подайте аудиторський звіт протягом місяців。Якщо його неможливо завершити，Має бути до кінцевого терміну (наприклад, 30 червня)，Подайте заявку на продовження через портал REEFS за допомогою форми FXT-162-22-03，Максимально можливе розширення 3 місяців (до 30 вересня)。
Заява про звільнення від неотримання сплаченого капітального внеску：Відповідно до статті 3 Закону про фонди прямих інвестицій(2)смужка，Фонди прямих інвестицій, які ніколи не отримували сплачених внесків капіталу від інвесторів для інвестицій，Немає необхідності подавати запит на звільнення від аудиту в CIMA (форма FWV-161-22)，Однак до CIMA необхідно надати офіційну декларацію, яка підтверджує, що внесок не було отримано。
6. Необхідні [статутні документи] для фондів прямих інвестицій та боротьби з відмиванням грошей (AML) нагляд
Документи основного фонду：Включає угоду про товариство з обмеженою відповідальністю (LPA)、Угода про підписку、немає 9 Заява (подається в реєстраційний офіс Кайманових островів)、Меморандум про приватне розміщення (PPM)，Розкрийте ключові терміни та фактори ризику) та ініціюйте рішення。
Дотримання закону про боротьбу з відмиванням грошей на Кайманових островах：Політики протидії відмиванню коштів та належної перевірки клієнта (KYC/CDD) повинні суворо дотримуватись。Фондам необхідно встановити надійний механізм перевірки джерел надходження коштів інвесторів，І провести розслідування перед підпискою на фонд。
Призначення спеціаліста з боротьби з відмиванням грошей：Підлягає новим правилам боротьби з відмиванням грошей，Потрібні кошти, щоб призначити спеціалізованого спеціаліста з контролю за дотриманням законодавства про боротьбу з відмиванням грошей (AMLCO)、Офіцер з питань відмивання грошей (MLRO) і заступник спеціаліста з питань звітності (DMLRO)，Забезпечити ефективний моніторинг підозрілої діяльності。
право економічного змісту (Закон про ЄС) огляд：Організації, визнані фондами прямих інвестицій, повинні дотримуватися системи «реєстрація + постійна відповідність» закритого фонду。Якщо керуючий фондом є компанією Кайману та займається дискреційним управлінням цінними паперами，може безпосередньо підпадати під сферу перевірки відповідно до Закону про економічну сутність。
7. Універсальне агентство прямих інвестицій на Каймановому острові Huitong у Гонконзі та послуги з дотримання вимог
Проект організації та структури фонду
Допомогти вам у створенні товариства з обмеженою відповідальністю на Кайманових островах (ELP) або окрема портфельна компанія (SPC) реєстрація；загальне планування Холдингова компанія BVIіГонконгська керуюча компаніязаклад，Побудуйте оптимальну структуру офшорного фонду。
Складання нормативних документів та реєстрація CIMA
Складання договору про товариство з обмеженою відповідальністю、Угода про підписку、Меморандум про приватне розміщення(PPM) і клас 9 Заява。Подати заявку на реєстрацію в CIMA від імені фонду，Подайте заявку на отримання довідки про звільнення від сплати податків (Свідоцтво про звільнення) і платити збори。
Поточні продовження аудиту з консультантами щодо боротьби з відмиванням коштів
Обробка щорічних декларацій FAR щодо коштів。коли потрібно，Подайте продовження аудиту від свого імені через портал REEFS CIMA (FXT-162-22-03) або заява про звільнення від аудиту，керувати призначенням і виконанням обов'язків спеціалістів з боротьби з відмиванням грошей。
8. Основні питання та відповіді щодо створення та відповідності Cayman Private Equity Fund (FAQ)
Коли є більше одного інвестора，Його метою є об’єднання коштів інвесторів для диверсифікації інвестиційних ризиків，Повноваження щодо щоденного управління знаходяться не в руках інвесторів, а в руках менеджерів，Закритий фонд, який випускає частки інвестування, які не підлягають погашенню，Тобто він повністю контролюється Законом про фонди прямих інвестицій.。
Кайманові острови пропонують статус нейтрального оподаткування (немає податку на прибуток і податку на приріст капіталу)，Відсутність валютного контролю，Мати стабільну судову систему, засновану на загальному праві，І конфіденційність надзвичайно висока (захищена «Законом про збереження конфіденційних відносин»)，Це основне джерело лістингу компаній на Nasdaq і Гонконгській фондовій біржі.。
В основному включають 5 форму：Товариство з обмеженою відповідальністю (ELP)、Компанія з відокремленим портфелем (SPC)、Звільнена корпорація (ЄС)、Товариство з обмеженою відповідальністю (LLC) і пайовий фонд (UT)。Серед них ELP і SPC є найпопулярнішими архітектурами на азіатському ринку。
В ELP，Партнери з обмеженою відповідальністю (LP) є пасивними інвесторами。Якщо ви берете участь у бізнесі, ви можете зіткнутися з ризиком необмеженої відповідальності.。Однак положення про «безпечну гавань» дозволяють LP виконувати певні ролі (наприклад, затверджувати поправки до протоколу、Працювати в комітетах або консультувати їх)，не втрачаючи захисту від обмеженої відповідальності。
SPC дозволяє створювати численні субфонди (SP) в рамках однієї юридичної особи。Активи та пасиви кожного SP повністю юридично відокремлені，Замовчування одним SP ніколи не вплине на інші SP。Ця структура може значно заощадити витрати на створення кількох незалежних фондів.。
Умови надзвичайно м'які。Статутний акціонерний капітал звільненої компанії зазвичай становить 100 10 000 доларів США або менше，Фактична оплата не потрібна。Принаймні потрібно 1 акціонери та 1 директорів，Жодних обмежень за національністю，Однак необхідно надати зареєстрованого агента та зареєстрований офіс на Кайманах。
Загальний час становить прибл. 6-8 тиждень。Зазвичай поділяють на три етапи：Перший етап створення компанії BVI (2-3 тижні)；Другий етап полягає в створенні організації Cayman fund і подачі заявки на отримання свідоцтва про звільнення від сплати податків (3-4 тижні)；Третій етап - створення гонконгської компанії для обігу капіталу (2-3 тижні)。
треба підготувати：Договір товариства з обмеженою відповідальністю (LPA) або статут、Угода про підписку、Розділ 9. Заява, подана Секретарю、і меморандум про приватне розміщення (PPM), у якому детально описано інвестиційну стратегію та фактори ризику.。
IM в основному відповідає за формулювання інвестиційних стратегій і напрямків，Зазвичай проводиться Гонконгом 9 Установа, відповідальна за ліцензію або ліцензію на управління офшорними активами。FA еквівалентно менеджеру з експлуатації та технічного обслуговування，Відповідає за підписку та погашення фондів、KYC/AML належна перевірка інвестора та випуск звіту про чистий капітал。
FAR означає річний дохід фонду (річний дохід фонду)。Щоб зберегти хорошу репутацію，Регульовані фонди Кайманових островів повинні щороку вчасно подавати до CIMA перевірені фінансові звіти та форми FAR，і сплатити відповідні збори FAR.。
може。Має бути подано до початкової дати закриття (зазвичай протягом 6 місяців після фінансового року)，Таких як 30 червня) раніше，Надішліть форму FXT-162-22-03, щоб подати запит на продовження через систему REEFS。Подовження може тривати до трьох місяців після початкового кінцевого терміну (наприклад, 30 вересня).。
Для першого оформлення коштів，CIMA дозволяє продовжити перший період аудиту з дати реєстрації до закінчення першого фінансового року，Максимальна тривалість часу, яку можна об’єднати та продовжити, – після реєстрації. 18 місяців，Щоб зменшити навантаження на аудит під час початкового періоду。
Відповідно до статті 3 Закону про фонди прямих інвестицій(2)смужка，Фонди прямих інвестицій, які ніколи не отримували сплачений капітал від інвесторів，Немає необхідності подавати регулярні запити на звільнення від аудиту в CIMA，Однак за законом до CIMA необхідно подати офіційну декларацію，Підтвердьте, що сплачений внесок капіталу не отримано。
Фонди, які планується скасувати, повинні припинити торгівлю 21 Повідомити CIMA протягом днів。Термін, що залишився, має бути поданий (студійний період) перевірена фінансова звітність。Якщо час ліквідації тривалий，Ви також можете подати заявку на продовження періоду останнього аудиту після закінчення попереднього фінансового року. 18 місяців。
Після реєстрації звільнена компанія або ELP，Ви можете подати заявку на отримання довідки про звільнення від сплати податків від уряду。Це еквівалентно «неоподатковуваній золотій медалі»，Гарантія на майбутнє 20 Протягом років (ELP становить 50 років)，Навіть якщо Кайман запровадить нове податкове законодавство，Фонд також користується повним звільненням від податків。
