1. Licencia tipo 9 (que proporciona gestión de activos) funciones comerciales legales
Gestión discrecional de cartera
Gestionar carteras de inversiones de contratos de valores o futuros para clientes de forma discrecional.。El ámbito de aplicación legal se centra en la gestión de una cartera de valores o contratos de futuros.，Los productos y actividades específicos aún deben juzgarse en función de las condiciones de la licencia y otros sistemas aplicables.。
Gestión discrecional de fondos
Gestionar fondos de forma discrecional。Equivalente a oferta pública continental、Licencia de fondo de capital privado，Pero hay menos restricciones sobre los objetivos de inversión.，A través de Shanghai-Hong Kong Stock Connect、Shenzhen-Hong Kong Stock Connect inversión inversa en acciones A。
Gestión de Planes de Inversión Inmobiliaria
de acuerdo aOrdenanza sobre valores y futuros，licencia clase 9El negocio legal incluye algo más que la gestión de contratos de valores o futuros.，También cubre expresamente la gestión de planes de inversión inmobiliaria.。
activos virtuales (Virginia) gestión de inversiones
Cuando el portafolio de inversiones que se pretenda invertir en activos virtuales alcance o supere el 10% del activo total，O al gestionar una cartera de activos virtuales pura，La SFC impondrá términos y condiciones aplicables a las administradoras de fondos de activos virtuales en la licencia Tipo 9；Esta no es otra "licencia de actualización" legal。
2. Nombre comercial común y condiciones formales de la licencia Tipo 9
La licencia de categoría 9 con la condición de "no poseer activos de clientes" a veces se denomina "Little 9" en el mercado.，Pero esta no es una categoría de licencia legal.。Los activos de los clientes deben salvaguardarse adecuadamente mediante acuerdos calificados.，No confundir con los activos propios de la corporación autorizada.；Los clientes y el alcance del producto aún deben juzgarse en función de las condiciones reales de la licencia.。
Las corporaciones con licencia de categoría 9 que no están sujetas a la condición de “no poseer activos de clientes” están sujetas a requisitos de recursos financieros más altos.，Sin embargo, esto no significa que los activos de los clientes puedan transferirse a la propia cuenta de la corporación para una gestión unificada.。Mantener o controlar los activos de los clientes está sujeto a los activos de los clientes.、almacenamiento、Normas aplicables, como registros y controles internos.。
La licencia Tipo 9 en sí no equivale a la calificación de un fondo público，Tampoco está automáticamente autorizado a recaudar fondos de inversores minoristas ni a gestionar ofertas públicas.。Fondos y productos para inversores no profesionales o de oferta pública，Debe ser aprobado por separado、Sistemas aplicables a nivel de ventas y producto.。
Administrar la cartera de activos virtuales：Cuando la inversión en activos virtuales alcanza o supera el 10% del activo total，O al gestionar una cartera de activos virtuales pura，SFC impondrá términos y condiciones VAFM a las licencias Clase 9 existentes，y evaluar las tecnologías correspondientes、almacenamiento、Disposiciones de gestión de riesgos y control interno。
3. [Condiciones legales] básicas para solicitar la licencia n.° 9
1. entidad corporativa：Debe ser una empresa constituida en Hong Kong o una empresa extranjera registrada en el Registro de Empresas de Hong Kong.。
2. Competencias y controles internos：La sociedad tiene una estructura empresarial adecuada.、Buen sistema de control interno y equipo de personal calificado.，Suficiente para gestionar adecuadamente los riesgos empresariales。
3. persona responsable (RO) Configuración：Designar al menos 2 OR para la supervisión directa de cada actividad regulada，Al menos uno de ellos es director ejecutivo.，Y debe garantizar que al menos 1 RO pueda contactar y supervisar el negocio en cualquier momento.。Competencias de RO según calificaciones académicas、Cualificaciones de la industria、Experiencia relevante、Experiencia gerencial、Examen regulatorio local y evaluación de la cartera de exenciones aplicables，No siempre se requieren 5 años de experiencia.。
4. Gerente de funciones principales (micrófono)：La información del gerente funcional central de la corporación debe proporcionarse claramente.，Establecer una estructura sólida de responsabilidad ejecutiva。
5. persona adecuada y adecuada (Adaptar & Adecuado)：Accionista mayoritario de la corporación.、Los directores y la alta gerencia deben ser financieramente sólidos (sin quiebras ni problemas de deuda)，Sin antecedentes penales o regulatorios，Y tener calificaciones académicas y experiencia relevantes.。
4. Umbral [Capital y tarifas] para solicitar la licencia n.° 9
| Restricciones de condiciones institucionales de negocios. | Capital social mínimo desembolsado (Capital pagado) | Capital líquido mínimo requerido (Capital líquido mínimo requerido) |
|---|---|---|
| Solo participa en actividades de Categoría 9，También viene con una condición de licencia de "no poseer activos de clientes". | Exento en virtud del artículo 5 del Cap. 571N；No significa que no se requiera capital de trabajo | HKD 100,000 |
| Otras situaciones | HKD 5,000,000 | HKD 3,000,000 |
| Tarifa de solicitud oficial de SFC | La tarifa de solicitud y la tarifa de solicitud individual deben compararse con SFC WINGS y el programa de tarifas actual en el momento de la presentación.；Los montos antiguos que no hayan sido revisados según el programa de tarifas actual no se utilizarán en esta página.。 | |
De conformidad con los artículos 5 y 6 del Reglamento de Valores y Futuros (Recursos Financieros) (Cap. 571N)、Horario 1，El capital líquido requerido real es el mayor entre el monto mínimo fijo aplicable y el capital líquido requerido variable.。El capital líquido debe calcularse según esta regla.，No equivalente al saldo de efectivo bancario。El capital social también debe comprobarse cuando se operen simultáneamente otras actividades reguladas.、Capital líquido y condiciones específicas de licencia，No se puede aplicar directamente un único umbral de Categoría 9。
Bases para las reglas de capital：Legislación electrónica de Hong Kong：Capítulo 571N Reglas de Valores y Futuros (Recursos Financieros)Artículos 5 y 6、Horario 1。Este artículo comprueba la versión aplicable a partir del 24 de agosto de 2025.；Aún es necesario consultar la legislación vigente y las condiciones específicas de la licencia al momento de la presentación.。
5. [Proceso] legal de doble vía para obtener la licencia No. 9
【Ruta A】 Aplicar directamente a SFC
Determinar el tema primero.、Equidad、Alcance del negocio、capital、oficina、RO y sistema de control interno，Preparar y enviar la solicitud.。La referencia normal de procesamiento anunciada por la SFC es de aproximadamente 15 semanas para empresas、RO alrededor de 10 semanas，Pero sólo se aplica a solicitudes completas.，El tiempo real dependerá de las piezas de repuesto.、capital、personal、visa、Otras respuestas regulatorias y el número de casos varían。
【Camino B】Adquisición de participaciones accionarias en corporaciones autorizadas
Cualquier acuerdo para convertirse directa o indirectamente en un accionista sustancial de una corporación autorizada.，En principio, debe solicitar la aprobación de la SFC con antelación de conformidad con el artículo 132 de la Ordenanza sobre Valores y Futuros.；Este requisito no se renuncia automáticamente si el accionista controlador está ubicado en las BVI u otras jurisdicciones.。El tiempo real depende de la estructura de la transacción.、diligencia debida、Fuente de fondos、Revisión de idoneidad y complementos reglamentarios。
6. Información básica que los clientes deben preparar y proporcionar a Hong Kong Huitong
1. Información básica de antecedentes de la empresa de Hong Kong (certificado de registro de la empresa、Certificado de registro empresarial, etc.) y cuadro de estructura patrimonial.。
2. Certificado financiero de cuenta bancaria para mantener el capital social desembolsado mínimo y el capital líquido。
3. accionista principal、director、Prueba de calificaciones “aptas y apropiadas” para los altos directivos (por ejemplo, sin antecedentes penales)、Declaración de solidez financiera, etc.)。
4. Calificaciones del Oficial Responsable (RO)、Experiencia y certificados profesionales (es necesario acreditar que tienen experiencia en gestión discrecional de activos)。
5. Organigrama de la empresa y gerentes funcionales centrales.(micrófono)registro。
6. Plan de negocios detallado (Hong Kong Huitong puede ayudar a redactarlo y mejorarlo)。
7. Ventanilla única de Hong Kong Huitong [Servicios y tarifas de agencia incluidos]
Asistencia para solicitar servicios directamente. (Tarifa de solicitud todo incluido)
Puede ayudar con la planificación de la oficina según el alcance del proyecto.、Persona responsable evaluación de información del candidato、Formulario de solicitud、plan de negocios、Elaboración de documentos ALD y de seguimiento interno，y coordinar consultas regulatorias、Certificación y asesoramiento legal.。Reclutamiento de personal、Salario、La extensión del documento y las opiniones de terceros deben determinarse en función de las necesidades reales y del criterio profesional independiente.，Sin descuentos fijos ni compromisos de recuento de páginas。
Asistencia en fusiones y adquisiciones de servicios sujetos a licencia
Detecte objetivos limpios a través de canales únicos；conductaLegislación electrónica de Hong Kong：Antilavado de dinero、Pre-revisión de deuda；Entrevista y borrador del MOU；Hacer arreglos para que abogados y contadores realicen una debida diligencia en profundidad(DD)y auditoría；Preparar acuerdo SPA；Completar aprobación de presentación SFC y transferencia bancaria de impuestos。
8. Responsabilidades continuas de las corporaciones autorizadas y lista de verificación de [mantenimiento anual]
1. Licencias y tarifas：Después de obtener la licencia, la tasa anual deberá pagarse dentro del mes siguiente al mismo día del mismo mes de cada año.(4.740 dólares de Hong Kong)y presentar declaración anual。
2. informes financieros (FRR)：Los 9 grandes deben presentar cada mes un formulario de declaración de recursos financieros a la SFC；Las 9 tarjetas pequeñas (que no contienen activos del cliente) solo deben presentarse una vez cada seis meses.。
3. Auditoría e Impuestos：Presentar cuentas auditadas dentro de los cuatro meses posteriores al final de cada ejercicio financiero.。Declaraciones anuales del impuesto sobre la renta empresarial y del impuesto patronal(Formulario 56A/56B)declarar。
4. Cambiar notificación：Fecha de finalización del año financiero (dentro de 1 mes de la concesión de la licencia)、Cambio de información de la aplicación.、Todos los cambios de directores (dentro de los 7 días) deben notificarse a la SFC de manera oportuna。
5. cumplimiento básico：Mantener el registro comercial、secretario de la empresa、Servicios de representación designados，Se requiere que RO y el personal participen en capacitación profesional continua.(CPT)。
9. Riesgos y soluciones en caso de rechazo de una solicitud de licencia
No cumplir con las calificaciones de "idoneidad y idoneidad"：Si el accionista principal o RO tiene malos antecedentes、Mala situación financiera o desajuste de experiencias，SFC rechazará la solicitud。
Mecanismo de presentación y revisión：SFC antes de rechazar la solicitud，Las corporaciones/individuos tendrán la oportunidad de realizar presentaciones.。Si todavía es rechazado al final.，Se puede presentar una revisión ante el Tribunal de Apelaciones de Valores y Futuros dentro de los 21 días。
Graves consecuencias de operar sin licencia：Realizar actividades reguladas en Hong Kong sin licencia，o promover activamente dichos servicios，Es un delito penal grave.。
10. Preguntas y respuestas legales básicas sobre la licencia financiera n.° 9 de Hong Kong (Preguntas frecuentes)
11. Licencia de gestión de activos de Hong Kong n.° 9｜Escenarios típicos de preparación de solicitudes
Entidades que planean realizar gestión discrecional de activos，Primero puede aclarar los permisos de gestión.、Tipos de productos y clientes、Disposición de los activos de los clientes y otras actividades reguladas propuestas.，Organizar nuevamente a las personas responsables.、Información de Control Interno y Recursos Financieros。Esta es la descripción del escenario de preparación de la solicitud.，No representa un registro de proyectos o aprobaciones de clientes completados.。
12. Regulaciones relevantes、Información reglamentaria y lecturas adicionales
| Categoría de datos | Información relacionada |
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| Interpretación profesional | |
| Legislación y orientación regulatoria |
