1. Законодательные условия доступа к основной части регистрации FCA
Локализованные основные операции и основное управление
Юридические требования к компаниям для ведения существенной деятельности на местном уровне в Великобритании (Mind and Management)。По меньшей мере 50% топ-менеджеры должны находиться в Великобритании，Чисто зарубежные подставные структуры строго запрещены.。Если речь идет о розничных покупателях из Великобритании，Все зарубежные организации вынуждены быть включены в разрешенную юрисдикцию FCA.。
Проверка соответствия требованиям и назначение MLRO
директор、Руководители и пакеты акций, превышающие 25% Фактический контроллер должен пройти проверку FCA на «пригодность». (Подходящий и правильный)"тест，и отправить 6 Доказательство отсутствия судимости в течение нескольких месяцев (ДБС)。Необходимо назначить постоянного сотрудника по отчетности по вопросам отмывания денег с наивысшим уровнем независимости и ресурсов для соблюдения требований. (МЛРО)。
Борьба с отмыванием денег(ПОД)и система мониторинга транзакций
Должна быть проведена полная комплексная проверка клиентов (CDD/EDD) стандартный。Обязательное развертывание автоматизированных систем мониторинга транзакций для выявления аномально крупных транзакций.，способный сообщить в Национальное агентство по борьбе с преступностью (НКА) Отправьте отчет о подозрительной активности (ООБ) и следуйУправление финансового надзора Великобритании (FCA)：КриптоактивыРекомендации Международной группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (FATF) для поставщиков услуг виртуальных активов (Правило путешествия) технические возможности。
ИТ-архитектура и полная проверка адреса кошелька
В досье заявки должен быть полностью раскрыт список открытых ключей и адресов кошельков всех криптоактивов, непосредственно контролируемых предприятием (включая горячие и холодные кошельки).。Аутсорсинговые ИТ-решения требуют строгих соглашений об уровне обслуживания. (Соглашение об уровне обслуживания) для дальнейшего использования，Предприятия должны нести окончательную юридическую ответственность за сетевую безопасность.。
2. Порядок утверждения закона и график перехода к FSMA
первый этап：Сборка материалов дела и отправка системы Connect
Отправьте полную форму MLR через систему FCA Connect.、Стол для руководителей、трехлетний финансовый прогнозный бюджет、Соглашение об аутсорсинге и схема архитектуры контроля рисков ПОД/ФТ，Оплатить невозвратную установленную законом пошлину за подачу заявления。
второй этап：Собеседования с руководителями и предметные проверки соответствия
После того, как FCA подтвердит, что материалы завершены，Старт дольше всех 3 месяцы установленного законом периода оценки。В течение этого периода основные руководители, такие как генеральный директор и MLRO, будут подвергнуты тщательному собеседованию.，Оценить их опыт в области соблюдения требований и понимание нормативной базы.。
Третий этап：2026Откроется окно полной авторизации FSMA 2020.
2026 Год 9 луна 30 день，FCA официально откроет новый шлюз для подачи заявок на получение лицензий на основе FSMA (шлюз)。Для существующих компаний, зарегистрированных в MLR, не существует «автоматического перехода». (дедушка)"привилегия，Заявку на полную авторизацию необходимо подать повторно.。
Этап 4：2027Закрытие годового окна и отклонение принудительного исполнения
2027Первая партия окон закроется 28 февраля.。Если вы подадите заявку вовремя, вы можете ввести «пункт оговорки», чтобы продолжить новый бизнес.；Те, кто сдаст поздно, попадут в «переходные положения».，Строго ограничен «Запретом на новый бизнес».；Те, кто вообще не подает заявку, должны быть вынуждены закрыться до 25 октября.，Экспонирование бизнеса с нарушением правил является уголовным преступлением。
3. сборы、Рекомендации по проверке контролируемых фондов и счетов
Официальная плата за подачу заявления FCA：При подаче заявки вы должны заплатить примерно 10,000 фунт один раз、Невозвратный регистрационный взнос，Несвоевременная оплата приведет к тому, что дело не будет возбуждено.。
Ежегодные регулярные регуляторные сборы：После одобрения он будет включен в «блок сборов FCA».，Первый, который будет объявлен на основании формы заявления. 12 Ежемесячный расчетный масштаб доходов криптобизнеса，Платите базовые и плавающие ежегодные сборы за надзор пропорционально。
Финансовые и капитальные доказательства：Досье заявок должно включать подробные бюджетные прогнозы (балансы) за предыдущие три года.、Целевые сценарии и сценарии стресс-тестирования, а также диаграмма движения капитала)，Продемонстрировать достаточный капитал для устойчивой деятельности。
CP25/42 Новые положения о собственных фондах (собственные фонды)：2027 После внедрения FSMA，Будет введен обязательный норматив достаточности капитала、Итоги пруденциального надзора за резервами ликвидности и планирования сворачивания деятельности。
4. Абсолютная красная линия, которая приводит к отклонению FCA или наложению штрафов.
87% чрезвычайно высокий установленный законом процент отказов：Официальное раскрытие FCA недавно 90% Заявка отозвана или отклонена。Основной слабостью является：Потоки контроля в сфере борьбы с отмыванием денег лежат на поверхности、Отсутствие инструментов автоматического мониторинга транзакций.、и назначение MLRO на неполный рабочий день без существенного опыта。
Маркетинговые нарушения преступного уровня (ФПО)：Несанкционированная организация предлагает «реферальный бонус» клиентам из Великобритании、Отсутствие обязательных предупреждений о рисках или их неустановка. 24 час, первая инвестиция, период охлаждения，будет привлечен к ответственности перед самым высоким 2 Уголовная ответственность в виде тюремного заключения и неограниченных штрафов。
Ложные раскрытия информации и подставные заявления：Скрыть масштаб бизнеса、Полные открытые ключи горячего и холодного кошелька не разглашаются.，Или попытаться справиться с критикой с «пустыми бизнес-планами»，Будет напрямую отклонено FCA как вводящий в заблуждение надзорный орган。
5. Комплексный график перехода к регулированию FSMA Великобритании для криптоактивов
- 2023 - 2024 Год：Финансовые акции сильны и закрыты.
FCA определяет криптоактивы как «ограниченные инвестиции на массовом рынке» (РММИ)»，обеспечивать соблюдение 24 ЧасУправление финансового надзора Великобритании (FCA)：период охлажденияи запрет на нестимулирующий маркетинг。Только в этом году 4 Компании успешно прорываются，Процент отказов вырос до 87% Вот и все。
- 2025 Год：Расширение управляемой области и уточнение правил
явное обещание (Стейкинг) Не коллективная инвестиционная схема；Опубликовать серию консультационных документов, таких как CP25/14.，четкоСтейблкоинизданный、Биржевые операции и т.д. полностью переходят под юрисдикцию FSMA.，Установление злоупотреблений на рынке криптовалют (МАРК) система。
- 2026 30 сентября：Канал подачи заявки FSMA открыт
FCA официально открывает новый полностью авторизованный шлюз FSMA，Отзыв привилегий автоматического перехода для существующих предприятий, зарегистрированных в MLR，Обязать всю отрасль перейти к традиционным финансовым пруденциальным стандартам и подать заявки.。
- 2027 25 октября：Новые правила вступают в силу и принудительный выход
Новый закон FSMA официально вступает в силу。Компании, которые вообще не подают заявку, должны полностью прекратить свою деятельность в Великобритании до этого срока.。Продолжение осуществления предусмотренной деятельности без разрешения будет являться уголовным преступлением.。
6. Гигант, лицензированный по системе FCA, и эталон агентства по обеспечению соответствия
Coinbase против Кракена
Благодаря высокопрозрачному управлению соблюдением требований и надежным каналам оплаты в местных банках.，Coinbase в 2025 Год 2 Ежемесячный прорыв одобрен для регистрации VASP；Kraken одновременно охватывает шифрование и электронные деньги ЭМИдвойная лицензия。
Revolut 与 PayPal UK
После длительной проверки временной регистрации，Революция в 2022 Утверждено в году，Реализация замкнутого цикла соответствия между традиционными банковскими счетами и инвестициями в криптовалюту.；Британский филиал глобального платежного гиганта PayPal также успешно прошел аудит на проникновение по высоким стандартам.。
Зодия Опекунство 与 Арчас
Standard Chartered Bank и Zodia обеспечивают хранение на банковском уровне для учреждений по управлению активами.；Archax становится первым утвержденным криптоагентством，Также включает биржи цифровых активов, регулируемые FCA.、Брокерская и кастодиальная тройная авторизация。
